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电子行业:甬兴证券-电子行业点评:集成电路大基金三期注册成立,算力与存储有望获得重点投入-240529

研报作者:陈宇哲 来自:甬兴证券 时间:2024-05-29 12:43:04
  • 股票名称
    电子行业
  • 股票代码
  • 研报类型
    (PDF)
  • 发布者
    Zi***Li
  • 研报出处
    甬兴证券
  • 研报页数
    3 页
  • 推荐评级
    增持
  • 研报大小
    356 KB
研究报告内容
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核心要点1

1. 国家集成电路产业投资基金三期注册成立,注册资本达3440亿元人民币,重点投入算力与存储领域。

2. 大基金一期聚焦下游,二期主攻上游,三期或将支持算力领域发展,推动产业升级和国家综合竞争力提升。

3. 预计算力规模将超过300EFLOPS,存储总量超过1800EB,高带宽存储芯片有望持续受益,推动半导体设备、零部件和材料领域的国产替代加速。

核心要点2

国家集成电路产业投资基金三期注册成立,注册资本达3440亿元人民币,超过一期与二期注册资本之和。

基金将重点投资集成电路芯片制造业,兼顾算力与存储领域,支持算力产业链发展。

预计将推动半导体设备、零部件和材料领域的国产替代加速,以及支持高带宽存储芯片产业发展。

建议关注相关上市公司的投资机会,但需注意行业需求、芯片价格和AI技术发展等风险。

投资标的及推荐理由

投资标的:寒武纪、海光信息、景嘉微、龙芯中科、东芯股份、赛腾股份、联瑞新材、华海诚科、兆易创新、普冉股份、恒烁股份、万业企业、精测电子、北方华创、中微公司、拓荆科技、华海清科、江丰电子、和林微纳、神工股份、沪硅产业。

推荐理由:大基金三期注册资本规模或超市场预期,或将推动半导体设备、零部件和材料领域的国产替代加速,并或将进一步支持算力产业链发展。

算力芯片方面,建议关注寒武纪、海光信息、景嘉微、龙芯中科等;HBM与存储芯片方面,推荐东芯股份,建议关注赛腾股份、联瑞新材、华海诚科、兆易创新、普冉股份、恒烁股份等;设备与零部件方面,建议关注万业企业、精测电子、北方华创、中微公司、拓荆科技、华海清科等;半导体材料方面,建议关注江丰电子、和林微纳、神工股份、沪硅产业等。

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